Как и экономика, рынок криптовалют цикличен. И не секрет, что она склонна к серьезной, неожиданной, а зачастую и беспрецедентной волатильности (резкому спаду и росту). Для инвесторов эта волатильность приветствуется и часто востребована. Для HODL-криптовалют это головная боль, которой большинство людей хотят избежать, поскольку трудно сказать, какие монеты переживут медвежий рынок.

Плохая новость заключается в том, что избежать волатильности на рынке криптовалют невозможно. Но хорошая новость заключается в том, что вы можете создать свой крипто-портфель, стремясь выбрать криптовалюту, которая сможет пережить медвежий рынок.

Это не означает, что криптовалюты не потеряют в цене во время медвежьего рынка. Это означает, что это криптовалюты, которые в среднем будут расти, когда тренд станет бычьим.

В этой статье мы рассмотрим, как анализировать и выбирать лучшие криптовалюты для своего портфеля.

На рынке, который почти полностью управляется настроениями, ни одна криптовалюта не застрахована от движения цены Биткоина. Куда бы ни шел биткоин, альткоин стремится следовать за биткоином. Биткоин является королем на крипторынке, и в большинстве случаев колебания цен на BTC приводят к падению всего рынка. Однако эта степень корреляции не является 100%.

В какой-то момент некоторые монеты восстанавливаются быстрее и поднимаются выше, чем другие, некоторые падают сильнее и могут никогда не восстановиться. Крах криптовалюты обычно основан на фундаментальных принципах этой криптовалюты.

Главной целью любых инвестиций является получение прибыли. Это делает выбор наиболее устойчивых криптовалют чрезвычайно важным. Очень важно выбирать криптовалюты, которые могут противостоять рыночным условиям и поддерживать уровень цен. Давайте посмотрим, как мы можем это сделать.

Доходы от криптовалют намного превзошли фондовые рынки за последнее десятилетие, а биткоин значительно превзошел как золото, так и S&P 500 за последние 10 лет. Риски можно снизить с помощью сбалансированного портфеля, но гибкость является ключевым моментом в пространстве криптовалют, поскольку любой рынок может упасть.

Около 1700 криптовалют полностью потеряли свою ценность за последнее десятилетие. Инвестиции в криптовалюты могут показаться простыми, учитывая топовые криптовалюты и их ценовую эффективность, но на самом деле необходимо провести много исследований.

Как создать сбалансированный портфель криптовалют?

По мнению большинства экспертов, первым шагом в выборе монеты для выживания на медвежьем рынке является выбор сбалансированного портфеля. Есть поговорка никогда не клади все яйца в одну корзину. Здесь в игру вступает диверсификация.
Вступай в наше сообщество в TELEGRAM канале
Диверсифицируя свои инвестиции, вы эффективно гарантируете, что любая отрицательная волатильность, связанная с инвестициями в криптовалюту, не приведет к значительному снижению вашей прибыли на рынке.

Портфели, которые инвестируют в разные криптовалюты, более успешно снижают риск стратегически. Различные криптовалюты составляют основу различных криптопроектов. Это означает, что вы можете диверсифицировать свой крипто-портфель в зависимости от типа криптовалютного проекта или криптовалюты.

Какие криптовалюты выбрать?

Практически невозможно провести комплексную проверку всех этих криптовалют. Таким образом, инвестирование только в криптовалюты с проверенной репутацией может быть лучшей стратегией для более склонных к риску инвесторов.

Также можно рассмотреть токены, связанные с новыми крипто проектами, но все ваши деньги, вложенные в новые проекты, потенциально могут быть полностью уничтожены. Вы можете потерять все свои деньги по разным причинам, таким как мошенничество, невыполненные проекты и безопасность. Кроме того, имейте в виду, что криптовалютное сообщество постоянно стремится решать проблемы масштабируемости, абсолютной конфиденциальности и совместимости.

Очень важно измерить, какая криптовалюта полезна, а какая нет. Инвестирование в полезные криптовалюты практически гарантирует, что вы не привяжете свои деньги к схемам Понци.

При выборе криптовалют, способных пережить медвежий рынок, важно учитывать несколько классов активов и их финансовые показатели, такие как рыночная капитализация, ликвидность, оборотное предложение и объем торгов. Вы можете легко получить доступ к таким данным в Интернете.

При выборе криптовалюты для своего портфеля большинство экспертов рекомендуют сначала инвестировать крупную сумму в биткоинах. Другие альткойны, которые могут быть включены в портфель, могут быть из различных областей рынка, таких как токены фондового рынка, токены DeFi, токены безопасности, служебные токены, криптовалюты Metaverse, токены Web3 и токены управления.

Как определить, какие криптовалюты переживут медвежий рынок?

Никто не может с уверенностью предсказать, какая криптовалюта переживет крах рынка. Биткоину до сих пор удавалось выживать на каждом медвежьем рынке и быстро восстанавливаться, когда рынок становился бычьим. За исключением стейблкоинов, BTC рассматривается как актив-убежище.

Для некоторых инвесторов даже инвестирование в стейблкоины считается рискованным, поскольку поддержка некоторых из крупнейших криптовалют в обращении не совсем прозрачна. Точно так же криптовалюты, обеспеченные золотом, часто имеют надежное централизованное присутствие, что создает «единую точку отказа».

Есть только одно решение, позволяющее максимизировать ваши шансы на хорошие инвестиции: всесторонний анализ. В криптовалютах обычно используются два разных типа анализа:

- Фундаментальный анализ проводится для определения внутренней стоимости (истинной стоимости) и потенциала криптовалюты.
- Технический анализ проводится для прогнозирования возможных колебаний цен в будущем.

Фундаментальный анализ говорит вам, куда инвестировать, технический анализ говорит вам, когда инвестировать. Если вы пренебрегаете фундаментальным анализом, вы увеличиваете риск вложения денег в проекты, не имеющие реальной ценности: вы, вероятно, можете инвестировать в криптовалюты более низкого качества.

Если вы пренебрегаете техническим анализом, вы купите в неподходящее время и будете ждать недели или месяцы. Вы упускаете возможность получить прибыль от других возможных инвестиций в тот же период.

Хотя существуют сотни стратегий технического анализа, выбор лучшей криптовалюты для выживания на медвежьем рынке требует обширного фундаментального анализа, о котором мы поговорим чуть позже.

Как проводится фундаментальный анализ криптовалют?

Фундаментальный анализ криптовалюты аналогичен анализу стартапа. Да, проекты блокчейна или децентрализованных приложений (dApp) очень похожи на стартапы. Стартапы и криптовалютные проекты пытаются повысить ценность мира, внедряя инновации.

Как только вы оцените все ключевые особенности любой криптовалюты, вы будете в гораздо лучшем положении, чтобы оценить, переживет ли она медвежий рынок. Метрики блокчейна, такие как скорость хеширования любой криптовалюты, количество активных адресов, стоимость транзакций и сборы, доступны на различных веб-сайтах в Интернете.

Ниже приведены некоторые шаги, которые инвесторы должны учитывать при проведении комплексной проверки криптоактивов, в которые они рассматривают возможность инвестирования. Ваше исследование никогда не должно ограничиваться этими шагами и не должно зависеть ни от чего, написанного в этом руководстве.

Анализ Белой книги криптовалюты

Для любого криптовалютного инвестора технический документ представляет собой набор ноу-хау, в котором излагаются детали криптовалютного проекта.

При выполнении фундаментального анализа обзор белой книги криптовалюты — это ваш первый способ узнать подробности проекта. Белая книга также включает в себя дорожную карту проекта, в которой указано, когда новые функции появятся в блокчейне. Основные вопросы, на которые отвечает Белая книга, следующие:

- Что делает проект?
- Какую проблему она призвана решить?
- Как этот проект решает проблему?
- Токен экономика

Как мы упоминали ранее, криптовалютное сообщество постоянно решает вопросы масштабируемости, абсолютной конфиденциальности и совместимости. Эти проблемы можно использовать в качестве эталона для измерения полезности альткойна.

Возьмем, к примеру, Ethereum: огромный успех Ethereum можно объяснить его вкладом в запуск и дальнейшее развитие децентрализованных финансов. Ethereum служит платформой для разработчиков криптовалюты для создания децентрализованных приложений по всему миру.

Здесь следует отметить, что необходимо определить и инвестировать в криптовалюты, которые нацелены на решение реальных проблем, например, как XRP стремится революционизировать систему валовых платежей в глобальных финансах в режиме реального времени. Имейте в виду, что не всегда легко определить место на рынке блокчейн-проекта. В таком случае изучите области использования крипто денег, которые вы исследуете.

Блокчейны проекта и конкурентов

Глядя на конкурирующие блокчейны, вы можете оценить, насколько жизнеспособна конкретная криптовалюта по сравнению с ее конкурентом. Цель здесь — оценить пригодность криптопроекта. Сможет ли он захватить долю рынка? Может ли он быть лидером рынка?

Вопросы:
- Какие блокчейны являются прямыми конкурентами?
- Есть ли у конкурирующего блокчейна лучшая инфраструктура?
- Каковы изменения в проекте на данный момент? Решает ли это конкретную проблему в криптовалютном пространстве?

Большинство криптовалютных инвесторов слышали, что блокчейн Solana называют «убийцей Эфириума». В этом случае блокчейн Solana является прямым конкурентом Ethereum.

Эфириум имеет преимущество первопроходца перед Solana. Но если сравнивать эти два проекта бок о бок, у Solana есть несколько очень важных ключевых преимуществ перед Ethereum. Самым большим из этих преимуществ является то, что сеть Solana может обрабатывать больше транзакций в секунду, чем Ethereum, сохраняя при этом низкие комиссии за транзакции.

По оценкам, Solana может обрабатывать более 60 000 транзакций в секунду со средней комиссией за транзакцию в размере 0,0015 доллара США за транзакцию, в то время как Ethereum может обрабатывать только 17 000 транзакций в секунду со средней комиссией за транзакцию в размере 5,80 доллара США. Поскольку децентрализованные финансы (DeF) продолжают набирать популярность, Solana является одной из немногих общедоступных цепочек блоков, которые могут с комфортом достигать масштабов миллионов транзакций в секунду.

С другой стороны, Solana полагается на центральную организацию, Solana Foundation, для разработки программного обеспечения узлов, в то время как несколько разработчиков разрабатывают программное обеспечение узлов для Ethereum. Основное отличие здесь в том, имеет ли так называемый «убийца Эфириума» более высокую степень централизации…

Команда разработчиков и сообщество.

Авторитет команды разработчиков криптовалютного проекта так же важен, как и сам проект.

Вопросы:
- Кто основатели и каков их академический и профессиональный опыт?
- Какие компании поддерживают проект и какова структура собственности и управления?
- Сколько человек работает над этим проектом? Три человека в гараже? Или команда разноплановых инженеров со всего мира?
- Насколько велики их сообщества? Сколько существует активных адресов блокчейна?

Стоит отметить, что разработчиков, специализирующихся на блокчейне и децентрализованных приложениях (dApps), в мире криптовалют немного, не следует пренебрегать и командой маркетинга/продаж. Бизнес-стратегия, которая взорвет проект: эффективное развитие сообщества и привлечение новых талантов в команду разработчиков. Все это очень помогает привлечь внимание к криптовалютному проекту в целом.

Хешрейт

Для блокчейнов Proof of Work скорость хэширования — это вычислительная мощность, доступная в сети для майнинга. Для большинства инвесторов скорость хеширования считается мерой безопасности блокчейна. Чем выше скорость хеширования в крипто сети, тем безопаснее блокчейн. Высокие скорости хеширования играют решающую роль в предотвращении атак 51% и двойных расходов.

Вопросы:
- Какова текущая скорость хэширования по сравнению с другими криптовалютами?
- Хешрейт увеличивается или уменьшается?

Обычно скорость хеширования измеряется в хэшах в секунду. Некоторые единицы значения хешрейта:

1 кГц/с, 1000 (тысяч) хэшей в секунду.
1 MH/s, 1 000 000 (один миллион) хэшей в секунду.
1 GH/s, 1 000 000 000 (один миллиард) хэшей в секунду.
1 TH/s, 1 000 000 000 000 (один триллион) хэшей в секунду.
1 PH/s, 1 000 000 000 000 000 (один квадриллион) хэшей в секунду.
1 EH/s, скорость хеширования 1 000 000 000 000 000 000 (один квинтиллион) хэшей в секунду.

Стоимость транзакции и комиссии.

Стоимость транзакций и комиссии, уплачиваемые за транзакцию, помогают определить спрос на криптовалюты.

Вопросы:
- Как изменилась стоимость сделки с течением времени?
- Увеличивается или уменьшается количество транзакций и какова комиссия за транзакцию?

Естественно, когда стоимость транзакций постоянно высока, это означает, что так называемая криптовалюта постоянно находится в обращении, что соответствует высокой ликвидности, что означает, что определение цены является эффективным. С другой стороны, уплаченные комиссии за транзакции указывают на спрос на криптовалюту. Когда вы проанализируете комиссии, уплачиваемые с течением времени, вы сможете узнать, насколько безопасна цепочка блоков.

Токеномика

Токеномика в основном занимается тем, как добываются криптовалюты, и их преимуществами. При анализе токенов следует помнить о следующих вопросах:

- Для чего используется токен? Есть ли преимущества в проекте? Является ли этот служебный токен или он отвечает реальной потребности?
- Существует ли максимальное количество токенов? Является ли токен дефляционным?
- Если нет, то как быстро будут созданы новые токены? Кому он будет раздаваться? Прогнозировать текущую инфляцию: будет ли спрос на токены расти быстрее, чем инфляция? Как будет осуществляться генерация токенов в будущем? Кто будет руководить этими решениями?
- Можно ли использовать токены в таких областях, как стейкинг или выращивание урожая?
- Сколько токенов в настоящее время находится в обращении (если есть) по сравнению с максимальным предложением?
- Каково соотношение команды и первоначальных инвесторов? Как распределяются токены?

Вывод:

Самое главное, что нужно учитывать при выборе криптовалют, которые переживут медвежий рынок, — это найти реальные проекты и настоящие сообщества, стоящие за этими проектами. Большинство людей рассматривают криптовалюты как спекулятивные активы, но не знают, что эти монеты представляют собой блокчейн-проекты, направленные на решение реальных проблем.

Например, XRP и Stellar (XLM). Оба этих проекта направлены на обеспечение быстрых, дешевых и прозрачных глобальных денежных переводов. Ethereum и EOS, с другой стороны, предназначены для содействия росту децентрализованных финансов за счет создания платформ, на которых можно использовать смарт-контракты для преобразования любых материальных активов в криптовалюту, а центральные финансовые функции — в DeFi.